마켓레이더(11월 3일, 오전) 리서치본부 주식전략팀

『유가보다 무거운 AI 투자 부담』 시황 강진혁 ☎️02-3772-2329 KOSPI는 2.5% 하락한 5,714.4p. 유가 진정에도 AI 자본 제약 노이즈에 반도체 중심 전일 상승분 반납 KOSDAQ은 2.2% 하락한 718.4p. Micro 악재 유입에 투심 재차 위축되며 대형주 동반 매물 출회 KOSPI는 2.5% 하락한 5,714.4p. 유가 진정에도 AI 자본 제약 노이즈에 반도체 중심 전일 상승분 반납 :美-이란 협상 진전+이란 최고지도자→대통령 대화 권한 위임 소식 등에 WTI 7%대 하락하며 100$ 하회 :META(-1.3%)·ORCL(-8.8%)의 회사채 등 통한 각 200억$ 조달 추진 보도는 AI 자본 제약 우려 자극 :AAPL(시외 -2.8%), 신제품 호조에도 GPM 가이던스(45~46%) 기대치 하회하며 메모리 비용 부담 부각 :Anthropic, 수정 S-1에서 매출 상승세(+46.7% QoQ)와 함께 8,954억$ 지출 약정 등 투자 부담도 확인 :AI 노이즈 재부각에 삼성전자(-3.1%)·하이닉스(-3.9%) 등 반도체+AI 밸류체인 부진(삼성전기 -3.8%) :외국인 현선물+최근 시장 지지한 금투·연기금 순매도 속 5,600p 접근 이후 매도세 진정에 소폭 반등 :글로벌 기업 3.2억$ CMO 계약 삼성바이오(+2.1%)+산업재(한화에어로 +3.0%, HD현대重 +0.9%) 선방 :한진그룹 조원태 회장, 호반그룹 지분 매입에 대응해 370.5억원 규모 한진칼(+30.0%) 주식 매입 공시 KOSDAQ은 2.2% 하락한 718.4p. Micro 악재 유입에 투심 재차 위축되며 대형주 동반 매물 출회 :소부장(주성 -4.9%, 이오 -7.0%) 필두 대형주 부진. ‘로보월드 2026’ 임박에도 로봇(로보티즈 -6.1%)↓ :일부 바이오(펩트론 +3.2%) 상대 선방. 로킷헬스케어(+23.5%), 대동물 임상서 신장 재생패치 효과 확인 :연이은 해킹 피해 속 국정원의 중앙부처·지자체 2,100여곳 보안점검 소식에 사이버보안(안랩 +3.7%)↑ 달러-원 환율은 5.2원 하락한 1,340.8원. 중간선거 앞둔 불확실성에도 중동 등 지정학 리스크 일부 완화 아시아 증시 혼조. 일본(니케이) 휴장, 대만(가권) -1.1%, 홍콩(항셍) +0.3%, 중국(상해) -1.0% ※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=354713 위 내용은 2026년 11월 3일 11시 30분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.