[유안타 통신/지주 이승웅]

8/12 유안타 통신 weekly Key Takeaway: 통신 본업 회복, 신사업 모멘텀 가속 ■ 지난 한주간 통신업종은 -2.0%(vs KOSPI -0.2%)로 시장 수익률을 하회. 순환매 확산에 따른 지수 상승 상황 속 통신업종은 소외되며 시장 수익률을 하회. 기관은 KT, LGU+ 순매수, 외국인은 통신3사 모두 순매도 ■ 8/12 KT 2Q26 실적 발표 예정: 8/12 KT 2Q26 잠정 연결실적 발표 예정. 당사 추정 연결 영업수익 6.9조원(-7.4% YoY), 영업이익 5,770억원(-43.1% YoY, OPM 8.4%)으로, 시장 컨센서스 매출액 6.8조원, 영업이익 6,035억원. 영업이익 기준 컨센서스를 소폭 하회할 것으로 전망. AIDC 및 해저케이블 투자 계획 내용에 주목. SKT와 LGU+ 2Q26 잠정 연결실적 발표. SKT 2Q26 연결 영업수익과 영업이익은 각각 4.4조원(+0.5% YoY), 5,660억원(+67.3% YoY)으로 영업이익은 컨센서스(4.4조원, 5,458억원)를 상회하는 호실적 기록. AIDC 매출액은 1,362억원(+92.5% YoY)으로 가동률 상승과 해저케이블 매출(25/7 개통)이 AIDC 매출액을 견인. SKT는 DC 선구축 후 수요 확보가 아닌 고객 확보 후 DC 구축이라는 점을 최우선 원칙으로 강조. LGU+ 2Q26 연결 영업수익과 영업이익은 각각 3.7조원(-3.9% YoY), 3,445억원(+13.1% YoY)로 영업이익 기준 컨센서스(3.9조원, 3,103억원)를 상회. 상반기 별도 기준 서비스수익 +3.4% YoY로 연초 가이던스 +2% 수준 상회. LGU+ AIDC 사업과 관련해, 현재 구축 이전 단계부터 상당 부분 선임차가 완료된 것으로 파악 * 자료 출처: 유안타증권 홈페이지 * 자료 링크(원문): https://tinyurl.com/57mhr829 [본 내용은 투자 판단의 참고사항이며, 투자판단의 최종책임은 본 게시물을 열람하는 이용자에게 있습니다]