[키움증권 미국 주식 조민주]

텔레다인 테크놀로지스 (TDY.US): 첨단 산업 무인 자동화 수혜주 ▶ FY4Q25 실적 Review - FY4Q25 실적 요약 : 매출액 16.1 억 달러(YoY +7.3%, QoQ +4.7%, 컨센서스 대비 +2.7%), 영업이익률 23.9%(YoY +1.2%p, QoQ +1.8%p, 컨센서스 대비 +1.6%p), EPS 6.30 달러(YoY +14.1%, QoQ +13.1%, 컨센서스 대비 +8.0%) - 매출·이익·마진 모두 분기 사상 최고치 경신, 수주 역시 사상 최대 기록. FY2Q26 및 FY2026 EPS 가이던스도 컨센서스 상회 - 군사용 무인·감시 시스템 판매 호조와 AUV 판매 사상 최고치 기록이 실적 개선을 견인 ▶ 기술 신뢰도에 기반한 높은 진입 장벽 보유 - 최첨단 과학·방위 기술 기반의 높은 진입 장벽 보유, M&A 및 제품 개발을 통해 포트폴리오 강화. 디지털 이미징(무인 시스템)이 매출의 53% 차지 - 적외선 감지 특화 FLIR를 중심으로 방위·보안·산업 전반에서 경쟁력 확보, 미 정부·국방부 협업 이력과 무인·우주까지 확장 가능한 기술 스택 보유 - 드론 양산 계약 및 우주 미사일 탐지기 수주로 수주 모멘텀 유지, Book-to-Bill 1 이상과 안정적 FCF·레버리지로 매출·마진 확대 기대 ▶ 보고서: https://bbn.kiwoom.com/rfCC1320 더 많은 해외주식 리서치 자료를 보고싶으신 분은 키움증권 앱 영웅문S#에 접속하셔서 해외주식/리서치 메뉴에서 확인하세요! (참고: 영웅문S#이 설치된 단말기에서만 확인이 가능 합니다. https://invest.kiwoom.com/inv/no/3176)