[SK증권 해외주식 박제민]

5/19 Intel JPM TMT 주요 내용 정리 ▶️ 신규 라인 수율 18A 매월 7% 수율 개선 지속 18AP(18A 활용 파운드리 라인)에 대한 외부 고객 문의 많아지는 중 단일 벤더, 단일 파운드리에 의존하기보다는 공급 회복력과 견고성을 원하는 몇몇 고객들과 협의 14A는 IP 블록 단계 부터 구축 중. 2028년 리스크 생산, 2029년 양산 목표 ▶️ EMIB-T 몇몇 고객들이 긍정적으로 문의 중 일부 기판 소재가 매우 부족 대만 4곳, 일본 2곳이 모두 기판 약정에 대해 선급금을 요구 고객에게 EMIB-T 사용을 위한 선급금 지불을 요구했고 고객은 응했음 이는 몇백만 달러 수준이 아니라, 향후 몇 년간 수십억 달러 규모 ▶️ Agent 수요 Agentic AI로 CPU 수요 증가 고객들이 CPU, GPU 비율이 1:1에 가깝다고 소통 중, 일부는 4:1이라고도 말하는 중 ▶️ Physical AI 산업, 자동차, 엣지 등을 포함한 임베디드 시장이 Physical AI로 개화 Intel은 해당 시장에서 높은 점유율 x86 CPU + FPGA/Altera + 엣지 플랫폼 활용하여 향후 큰 기회 기대 ▶️ 4월 21일 작성 인텔 보고서: https://buly.kr/2qaMeCo * SK증권 리서치 IT팀 채널 : https://t.me/skitteam